第223章 借壳准备

很清楚这家公司曾经多次卖壳，其中2015年是一家影视借壳。其中两次借壳证监会都批准了，但由于新科方面突然提高报价，导致借壳失败。

他可不想这样的事发生在自己身上，当即道：“据我所知，新科股份的老板何俊波父子比较难搞，他们也不是真的想卖壳。我担心出现这种局面，我们跟他们谈妥条件，发布了资产重组公告，股价连续暴涨，直接拉十几个涨停板，这个时候他们坐地起价，让我们加价。要是加钱，他们赚了；要是不加价，股价已经暴涨，他们可以轻松套现部分股份，也是大赚。对我们来说，加价就吃大亏了，要是不加价，需要重新找壳，浪费了宝贵的时间。不管从哪方面来说，新科都不是个好选择。”

孙笑川和中信证券的人都愣住了，他们没想到方致远直接否掉了自己精挑细选的壳公司，更没想到方致远对新科股份这么了解。他们对新科股份的老板何俊波父子了解有限，不知道方致远说的是真的，还是信口胡诌。不过方致远是老板，方致远说新科不是好选择，他们也只能按方致远的来。

孙笑川擦了擦额头的汗，讪讪笑道：“方总不愧是金融行家，对新科股份竟然这么了解，真是惭愧。既然方总认为新科股份不是个好选择，那我们只能重新选择壳公司。”

方致远直接道：“我倒是知道一家不错的壳公司。”

孙笑川微微一怔：“原来方总已经有目标了，不知道是哪家公司？”

方致远翻开笔记本，介绍目标的情况：“我说的这家公司叫升达，主营业务为焦炭原煤产品，1998年上市，至今已经16年。最近几年，由于焦炭原煤在目前国内市场供过于求，加上进口煤冲击，升达的两大主打产品销售收入节节败退，毛利率下落至8%左右。焦煤牛市难返，公司主营业务难见曙光，大股东有意在壳市场进行沽价的传闻也不胫而走。根据财报，这家公司总市值19.27亿元，总股本仅3.05亿股，净资产4.3亿元，是个非常不错的壳。”

听完方致远的话，孙笑川由衷地道：“方总不亏是金融行家，眼光真的非常精准。升达也是我们非常关注的一家壳公司，这家公司自从1998年上市以来，从未进行过增发、配股等股权再融资。一直以来，升达被资本圈认为是不错的壳资源。我们之所以选择新科，而不是升达，是因为新科的经营情况更糟糕，谈判更加容易。”

方致远记得很清楚，明年有影视公司通过升达借壳上市，整个过程十分顺利，也不存在债务黑洞，升达比新科靠谱得多，就道：“现在牛市已经开始，而影视传媒股是风口，这波牛市不会持续太久，影视行业的风口也不会持续太久，对我们来说时间非常宝贵，不能浪费时间，新科的经营情况确实更糟，但升达卖壳的愿望更强烈。”

孙笑川点头道：“那我们就将升达作为借壳的目标。”

会议上结束后，中信证券按照方致远的要求联系了升达股份的母公司升达集团，表达了收购升达股份的意愿。

正如方致远了解的那样，由于焦炭行业产能严重过剩，最近几年升达股份业绩不佳，公司2012年亏损3474万元，2013年扭亏盈利590万元。今年上半年，升达盈利1034万元，但并不是公司经营得到了改善，而是变卖子公司获利5000万元，营业收入同比下降约60%。对母公司升达集团来说，焦炭行业看不到未来，将升达股份留在手里会不停贬值，将其出手是最佳选择。

在接到刑天并购意向后，升达爽快地接受了，他们将公司的财务报表交给了刑天借壳团体，整个报表清楚的列出了公司的收支、债权、债务和资产等情况。借壳团队中的会计师对报表进行了严格的审计，因为升达有可能将债务隐藏起来，要是等到收购完成后才发现，那就为时已晚，会出现科利华那样的悲剧。

经过严格审核，